现货指数价格计算规则
2023/07/23 21:36:25
USDⓈ-M永续合约的现货指数价格是参照各大现货交易市场的价格,根据其加权平均后得到的综合价格指数。
权重比例
在现货指数价格计算中,参考交易平台包括 Binance、Bitmex、Bybit、OKX、Bitfinex、Huobi、Kucoin、Bitget、Kraken、MEXC,各家权重为各自交易所过去4小时的成交量占以上参考平台过去4小时成交总量的比例。
样本数据采样频率:每秒取一次。
算法公式
其中,
WPi 为 i 币种的加权指数价格
Pij 为 i 币种在 j 交易所的有效现货价格
Wj 为 j 交易所的权重
Wj = j 交易所过去4小时成交量 / ∑{参考平台过去4小时成交总量}
取值异常保护
1、单一价格来源偏离
当某个交易所的最新价格偏离所有价格来源的中位数价格超过5%时,在计算加权平均值时,该交易所的价格权重将被设置为零,剩余交易所按照成交量占比重新计算各自权重。待该交易所数据恢复正常后,我们将会恢复该交易所的权重。
每4个小时为一个计算周期,其中 Binance、OKX 以及 Coinbase 这3家交易所不受此限制。
2、数据来源获取异常
当某个交易所的数据源无法获取,但在最近10秒内重新获取数据,则取最新获得的数据结果用于指数价格的计算;当某个交易所的数据源超过10秒无法获取,在计算加权平均值时,该交易所的价格权重将被设置为零,剩余交易所按照成交量占比重新计算各自权重。待该交易所数据正常获取后,我们将会恢复该交易所的权重。
3、默认权重
当参考全部平台的数据都出现异常时,则按照默认权重比例来计算指数价格。
交易所 | Binance | Bitmex | Bybit | OKX | Bitfinex | Huobi | Kucoin | Bitget | Kraken | MEXC |
默认权重 | 30% | 15% | 15% | 10% | 5% | 5% | 5% | 5% | 5% | 5% |
由于各个数据源客观上存在差异,以上各种情况发生导致指数价格调整可能会出现大幅波动,从而对持仓账户带来较大风险,请注意提前防范。